資産３４００万の投資方法について

oga様、はじめまして。
ファイナンシャルプランナーの森本直人と申します。

ご相談の件、わるくはないプランと思いますが、もし価格変動を伴う資産運用のご経験がないようでしたら、3400万円をいっぺんに投資するのではなく、少しずつ投入していった方が無難かもしれません。

お書きいただいた資産配分ですと、1年で10％～15％程度のマイナスは十分ありえますが、金額に直すと、3400万に対して340万～510万の評価損です。

もしこうなってしまった場合に心理的に耐えられますか?

もっとも、裏を返せば、1年で数百万円のプラスになることもあるわけですが、金額が大きければ、それだけ、意志の強さが必要になります。

本当にそれだけのリスクを取って、お金を殖やす必要があるのかをもう一度、想像力を働かせて、考えてみてください。

少しリスクを抑えたプランもあります。

それと、直近10年のマーケットを見る限りでは、ポートフォリオの割合は、固定しない方がよい結果が出ているようです。

マーケットは、参加者の心理が動かしているものなので、個人的には、すべて数学的に説明するのは、違和感があります。

あとは、最近は特にデリバティブ（金融派生商品）のマーケットに与える影響が無視できなくなってきています。

考え方として、ご参考になれば幸いです。

ファイナンシャルプランナーの山田と申します。

アセットアロケーションの設計では、
最初にリスク許容額（最大値下り許容額）を設定することが基本です。

そのリスク許容額の範囲内で、
希望するリスク・リターンの組合せを選択して投資金額を決定します。

もしくは、投資金額と値下り許容額を決め、
投資金額に対する値下り許容率からリターンが決定されるという手順もあります。

採用されるアセットアロケーションのリスクについては、
その数値を十分に把握されているでしょうか？

ご相談者の場合、住宅ローンを完済されている状態で
かつ長期に取り崩す必要がない資金という事ですから、
リスク許容度は高いと思われますが、
アセットアロケーションが
ご自身の希望するリスク・リターンの組合せとなっているか
点検しておく必要があります。

また、期待収益率を満たす配分比率は様々ありますが、
その中から最もリスクが低くなる配分比率を選択することをお勧めします。

これらの作業には多少ですが専門的な知識が必要となります。
ご自身で計算することが難しい場合は、お近くのＦＰ等を利用されてもよいでしょう。

ただし、計算する人によってその結果は変わりますので注意が必要です。
これは、期待収益率の計算についても同様です。
計算根拠について説明を求め、納得がいかない場合は信用しない方がよいでしょう。

購入時期の分散効果は事前に分からずニュートラルと考えます。
一時に購入した場合と分散した場合のどちらが良かったかについては、
結果論になってしまいますので、
現在の投資環境やご自身の性格を勘案して
ご自身で選択するしかないでしょう。


以上、わずかでも参考となれば幸いです。

山田ＦＰ事務所 http://www.yamadafp.com/
山田 聡