投資信託かETFか/ヘッジファンドについて

ユズココ様、はじめまして。
ファイナンシャルプランナーの森本直人と申します。

ご質問の件、毎月コツコツと2万円ずつ積み立てていかれるのでしたら、投資信託がベターでしょうね。

ETFは、信託報酬が安く、個別株取引と同じように指値注文もできる点が魅力ですが、分配金は自分で再投資しなければならないなど管理が面倒な点もあります。

確かに、初めて資産運用に取り組まれる方にとっては、コストは気になるところですが、一番大事なことは、言うまでもなく、計画通りに、目標の時期までに、目標の資金を確保した上で、ゴールを迎えることです。

ですので、ポートフォリオの管理のしやすさなど、よく想像力を働かせて、最適なツールを選択しましょう。

それから、ヘッジファンドについては、専門家に購入までのサポートをしてもらえば、素人だから難しいということはありません。

ただ、ヘッジファンドの投資戦略を理解するのは、素人では難しい場合もあります。

当然ながら、運用成果が保証されているものでもありませんし、運用の中身が理解できないと、不安を抱えたまま過ごすことになるかもしれません。

であれば、今は、個人投資家でも、株価指数の先物取引やオプション取引などが使えるのですから、自分で透明性の高い方法でリスクヘッジをしていくという手もなくはありません。

もちろん勉強は必要ですし、それなりの資金が必要な場合もあり、簡単ではありませんが、ご自身が成長するためにも、取り組んでみる価値はあるのではないでしょうか。

さらに詳しくは、個別にご相談いただければ幸いです。

はじめまして！“ユズココ”さん。国際フィナンシャルコンサルタントの荒川雄一です。

さて、ご質問拝見しました。
色々と勉強され、取り組まれていらっしゃいますね。

まずご質問の件ですが、一定時期に定額を購入するという「ドルコスト平均法」の利点を考えると、私は投資信託をお勧めします。

確かに、購入手数料や信託報酬は、一般的にETFより投信の方が高いですが、そのコスト以上に、「市場価格の変動リスク」のほうが留意すべきだと思うからです。

ある意味「自動的」に買い付けを行ってくれる投信積立のほうが、「買付価格の平準化」や「投資資金の管理」、また、“投資タイミング”などに気を使う必要がありません。

ETFを毎月一定時期に購入できるご資金であれば、ETFでもよいと思いますが、とりあえず１－２万円から開始されるのであれば、投信がよいでしょう。

また、ヘッジファンドについてですが、一口にヘッジファンドといっても、その運用スタイルによって様々なものがあります。

概して言えることは、株式や債券投信（ファンド）などと違い、「市場の下げ相場」でもリターンを上げようとするのがヘッジファンドの特徴です。

従って、積み立てで投資をすることも問題はありませんが、どちらかというと株式や債券投信（ファンド）は「積立投資」、ヘッジファンドは「一括投資」で考えられた方が全体のバランスは良いと思います。

はじめまして、ユズココさん。
ＦＰ事務所 マネースミスの吉野裕一です。


早い内から資産形成を考えられて運用をされるのは良いと思います。

まずＥＴＦと投資信託では、購入金額の違いが出ますね。

ご質問にあるようにある程度資金があるのであれば、インデックスファンドを購入してＥＴＦへ乗換をする必要はありませんね。

ただ月々2万円の資金という事ですので、まずはインデックスファンドの購入になりますね。

ヘッジファンドもリスクヘッジは出来るかも分かりませんね。ただリスクを伴うのも事実です。

現在考えられているのは、先進国と新興国の株式投信での運用になると思いますが、ある程度の期間の積立で資産が増えてきたときには、債券型のファンドを組入れたりしていかれると良いと思います。

また、先進国と新興国の分散ではなく、国内・国外といった様に将来的には細かく分散されると良いでしょう。

既に国内株式での運用はされているという事ですが、個別株でしょうか投資信託でしょうか？

安全な運用を目指されているのであれば、個別株より投資信託の方が分散投資がされており良いでしょうね。

また先には債券購入も考えられておりますが、こちらも投資信託での運用も考えられると良いでしょう。

新興国の債券ファンドも多くあります。

老後資金としてお考えのものは、積極運用で運用を目指されても良いと思いますが、リスクヘッジをしておくのも考えておかなくてはいけませんね。

ユズココ 様

初めまして、ライフ・プランの実現と資産運用を支援するオフィス マイ エフ・ピーの吉野充巨です。

投資をパッシブ運用としてお考えですので、本来であればＥＴＦをお勧めするのですが、毎月の積立金額を固定されるのであればインデックス・ファンドをお勧めします。

両者のメリット・デメリットを簡略に述べます。
1.積立額を2万円（小額の場合）に固定するのであれば、インデックスファンドをお勧めします。銀行引き落としが可能ですから、面倒がありません。
ＥＴＦの場合には貯金に貯めるか、取引口座でＭＭＦ・ＭＲＦの購入で貯めるかが必要になります。

2.手をかけずにとのご希望について
ＥＴＦには再投資の手法が使えません。ＥＴＦの場合には分配金をＭＭＦなどで残し、購入単位の金額が溜まる都度購入手続きが必要になります。

3.コスト面での比較では、
信託報酬ではＥＴＦが勝ります。但し、小単位のＥＴＦの購入では売買手数料のコストが生じます、
ご選定のインデックスファンドはノーロードですので、この比較も必要になります。

4.上記を勘案し、私は積立の場合にはリレー投資をお勧めしています。

ヘッジファンドへの投資をお考えとのこと、私はお勧めしていません。
多くのファンドと同様、当該ファンドの良し悪しは分かりません。
また、成功報酬などのコストも高く、投資判断の一つである、成果とコストの関係からコスト高のものは避けるようお勧めします。
折角パッシブ運用をご採用になられるご様子ですからねパッシブ運用の比重を高めることをお勧めします。