資産配分を決めてからリバランスされる様お勧めします

しづりん 様

初めまして。オフィス マイ エフ・ピーの吉野充巨です。

様々な実証研究によれば資産運用の成果の91%は資産配分によって決まると報告されています。従いまして、最初に資産配分をお考えになり、その比率で購入されるようお勧めしています。

現在の保有資産のバランスは、一度忘れ、今後の資産配分を方針として決定されるようお勧めします。
その場合、オーソドックスには国内外の株式と債券の4資産への配分をベースに、各資産の配分をお考えください。

例えば、4資産に均等配分した場合、期待リターンは4.3%でリスクは8.7%になり、単年度の運用結果の68%が、-4.4%〜+13.0%の範囲になります。最悪ケースでも-13.15%に収まります。
リスクを抑えるには日本国債の比率を上げ、収益を求めるには日本株式と外国株式への配分を高めることでコントロールします。

私のHPに資産配分検討表とともに、年金を運用している、国民年金基金連合会(均等配分型)、企業年金連合会(株式重点型)、年金積立金管理・運用(独行法)(日本債券型)の資産配分、各資産別の期待リターン(収益率)を掲載しています。宜しければご一読下さい。
http://www.officemyfp.com/assetclass-1.html

そして、各資産クラスで購入する投資信託はインデックス・ファンドをお勧めします。現代ポートフォリオ理論によれば、最も効率的な投資方法は、インデックス・ファンドをなるべく安く購入して、長期間保有し続けることとされています。

これは、市場全体のリターンからコストを引いたものが一般投資家のリターンですので、中間コストは低いほど、投資家が利益を得るチャンスが大きくなる。

インデックスが購入できれば市場全体を購入することと同じという発想で創出されたもので
ファンドマネジャーの運用も長期的にはインデックスを上回ることが困難なことが実証されています。