外国債券

マゴン様

初めまして、ライフプランの実現と資産運用をサポートするオフィス マイ エフ・ピーの吉野充巨です。

何れが、良いかの確認点をお知らせします。

お手元の外貨MMFの利回りが分かりませんが、利回り差が大きい点の確認はもちろんですが。

お手元の外貨MMFを円に換金せずに当該債券の購入が可能かをご確認ください。
たまにある例では外、貨MMFを一度円に換金しその円で外国債券を購入しなければならない約定の場合があります。この場合は為替手数料で元本割れの惧れがありますのでお勧めしません。

また、MMFで購入が可能でも、債券の償還の際に円に転換しなければ為らない場合があります。この場合も手数料の費用で利回りがレスします。

MMFと債券との比較では
MMFは解約がペナルティなしで出来ますから、為替が大きく動いた場合の円転が容易です。
このところ豪ドルの値動きは大きく、機敏な対応が必要と思われます。

MMFと当該債券ではMMFのほうがリスクが小さく、債券はデフォルトリスクがあります。その差が利回りの差とお考えください。


以上です。

マゴン さん

始めまして、FPの恩田と申します。

豪ドルMMFから豪ドル建て債券に切り替えを検討されているということは、債券の最終利回り(償還まで保有していた時の利回り)が豪ドルMMFと比較していい利回りなのでしょうね。

債券の価格は償還まで変動します、変動の幅は豪ドルMMFより高くなるかと思います。
償還時には、額面金額で償還されますので、検討されている最終利回りが確保できますが、途中で換金する場合には、元本割れのリスクがありますので注意が必要です。

まずは、償還まで使う必要がない資金がどうか再度、検討してから判断されてはいかがですか。