ポートフォリオについてアドバイスお願いします。

reireirei_90さんへ
こんにちは。ファイナンシャルプランナーの上津原と申します。

投資にチャレンジされていること、そしてreireirei_90さんの投資スタイルを一所懸命さがされていること、頭の下がる思いです。

ご相談の答えのきっかけになればと思い、いくつかお聞きしてみます。

なぜ、このような投資比率にしたいと思われたのでしょうか。

すでに、エマージングの株式、ブラジル債券、グローバルＲＥＩＴに投資されているとお聞きしました。個別株や、アクティブ運用（インデックス型ではなく、ファンドマネジャーの目利きが運用に影響するもの）のものも入っているのでしょうか。

120万円をご相談のように資産配分されたいとのことですが、予定通り進むと、今まで投資されているのを含めて資産配分はどのようになりますか。

資産配分した結果がうまくいったとして、どのようなリターンがほしいですか。（例えば、値上がり益が年利○○％、分配金が○○％）


以下、気付いたことをお話します。
セオリーはセオリーですので、そのとおりになるかどうかは実際にチャレンジしてみないと分からないように思われます。まずは、ご自身で決められた資産配分でやってみるのも一つの方法です。

お気持ちに合っているかどうかも、長い運用であれば大事だったりします。
もしアクティブ運用をされている場合、平均的な成績のインデックスファンドが物足りなく感じる時もあるかもしれません。
120万円についても、一度に運用するのではなく、お気持ちに合った動きになっているかどうかを検証しながら段階的にふやすのが良いように感じます。

毎月の5万円の積立についても、ある程度の答えをお持ちなのかもしれませんね。
積立であれば、積み増すことも途中でやめることもできます。ハイリスクのものに集中させることもできます。同じ投資先で複数の気に入ったファンドを選び、運用成績をチェックしながら本当に好きなファンドを探すこともできるでしょう。
「損して勉強」ということであれば積立も複数のファンドでされるとお気持ちには近づくように思われます。
もし、個別株に興味がある場合、または下落時の買い増しを考える場合、積立の一部はＭＲＦなどの待機資金とします。

お気持ちに沿っていない部分がございましたら、ご容赦ください。

reireirei_90 様

初めまして、ライフ・プランと資産運用を支援するオフィス マイ エフ・ピーの吉野充巨です。

最初に資産配分方針をお決めになり、その配分に基づいて銘柄選択をされることは投資の基本通りですから、大変上手な資産運用への取り組みと考えます。

ポートフォリオを組まれる際に重要なポイントはコストです。
出来ればコストの安いインデックス・ファンドで組まれるようお勧めします。

毎月分配型をお選びになる理由が不明です。毎月分配型は、長期投資には不向きな商品と考えられています。
何故ならば、ファンド内での売買頻度も高く、手数が掛りますから内部コストが高くなります。それらの負担は全て投資家に跳ね返ります。
また、毎月決算をいたしますので、税の繰り上げ効果も得られません。
従いまして、決算の無いファンドか、あっても1年のものをお勧めします。

今後の積み立ては、資産配分方針通りの金額配分で、各資産を対象とするネット証券向けインデックスファンドをコスト面からお勧めします。

銘柄も集中するのではなく、よく分散されたファンド＝インデックス・ファンドが宜しいかと考えます。例えば、海外株式への投資であれば、先進国株式と新興国株式それぞれに連動するファンドを2銘柄購入する、ということです。

損しても勉強の投資とはお考えに為らずに、どうすれば損失が防げるかを主題とされるようお勧めします。

宜しければ、私の運用レポートを参照ください。リーマンショック前から後の3年間以上の過程が分ります。
http://www.officemyfp.com/myfundreport-39.html

文責 投資アドバイザー吉野充巨