国内外の債券と株式への分散投資をご検討ください

ニッキョロ　様

初めまして、ライフ・プランの実現と資産運用を支援するオフィス マイ エフ・ピーの吉野充巨です。

多分配型の投資信託をおやめになり、分配金なしのものに変更されたことはベターな選択であったと考えます。
ただ、同じ系統のものを2本購入された由、この件は一考されますようお勧めします。同じ種類の商品の場合、投資に重要な分散という概念が抜けてしまいます。

私は、定期預金など元本保証のものと、国内外の債券と株式の5資産クラスへの分散投資をお勧めします。積み立てを夫々に分散することで、リスクが減少します。

様々な実証研究によれば十分に分散されたポートフォリオで組む資産運用の成果の91%は当該資産配分によって決まると報告されています。

例えば上記5資産への均等分散では、期待リターンは3.5%でリスクは8.0%になります。これは単年度の投資成果の95%が、-12.5%〜19.5%の間に入る推計になります。もし、外国債券のみへの投資であれば為替の影響もあり、リスクは10.5%ですので、むしろ高まってしまいます。

リスクを低くするには、定期預金や国内債券の比率を上げ、リターンを重視する場合には国内外の株式の比率を上げて、ご自身のリスク許容度と期待リターンに合せます。

私のHPに資産配分検討表とともに、年金を運用している、国民年金基金連合会(均等配分型)、企業年金連合会(株式重点型)、年金積立金管理・運用(独行法)(日本債券型)の資産配分、各資産別の期待リターン(収益率)を掲載しています。宜しければご一読下さい。
http://www.officemyfp.com/assetclass-1.html